Brasil superará producción de soja de EEUU

Si la agricultura es un indicativo del final de una era en la que predominó una única potencia y los países emergentes pasan a compartir ese liderazgo, la trayectoria del área de soja podría ser un indicador del comienzo de una nueva era en 2012. Porque Brasil pasará a ser el principal productor y exportador de soja. Y en realidad este Mercosur cada vez más fragmentado comercialmente, podría llamarse Mercosoja, porque la planta une a los países por encima de sus diferencias ideológicas. Brasil, Argentina, Paraguay y Uruguay van rumbo a una siembra récord. Y más allá del dato estadístico, esta es tal vez la última barrera para que el precio encuentre un techo. Pero eso no es ni de cerca algo seguro.

Impresiona bastante que Brasil vaya a convertirse en la próxima cosecha en el principal productor y exportador de soja del mundo, desplazando por primera vez –y tal vez para siempre– a EEUU. Veinte años atrás EEUU sembraba 23 millones de hectáreas con la oleaginosa, frente a algo menos de 10 millones que plantaban los brasileños. En 2002, EEUU subía a 29 millones de hectáreas y Brasil a 16 millones. Pero los brasileños empezaban una carrera imparable, mientras EEUU tenía que hacerle lugar al maíz para etanol. De esa forma, el área sojera estadounidense sumó 1,5 millones de hectáreas para estabilizarse entre 30 y 31 millones de hectáreas. Brasil alcanzaría en la próxima siembra a 28 millones de hectáreas de soja. Y con una productividad esperablemente mayor a la de EEUU que sigue padeciendo una sequía apenas amortiguada por chaparrones, la producción brasileña alcanzaría a 83 millones de toneladas, y se llevaría la medalla de oro en producción mundial. El país vecino daría un salto de 25% en su producción respecto al año pasado, cuando la sequía diezmó el cultivo. Mientras tanto, en EEUU la producción quedaría en 80 millones por la sequía.

Lo de Brasil no es una excepción. La producción tendrá un crecimiento violento en los cuatro países del Mercosur. En Argentina se espera un aumento de aproximadamente un millón de hectáreas. De esta manera podría alcanzar los 55 millones de toneladas y marcar su propio récord. De las 34 millones de hectáreas agrícolas de Argentina, 20 millones son soja.

En Paraguay van por la revancha luego del fracaso de la pasada zafra, devastada por sequía. Los paraguayos pasarán por primera vez a 3 millones de hectáreas sembradas. En este caso se mezcla lo económico con lo político. Héctor Cristaldo, presidente de la Coordinadora Agrícola del Paraguay, dijo en entrevista con The Associated Press que la destitución del ex presidente Fernando Lugo en juicio político del Senado en junio “devolvió automáticamente la tranquilidad en el campo porque se acabaron las invasiones violentas de supuestos campesinos sin tierra a las fincas de soja”. En 2010-2011 la superficie de siembra fue de 2,6 millones de hectáreas con una producción histórica de 8 millones de toneladas. Entre 2011 y 2012 la cosecha bajó a 4 millones de toneladas debido a la sequía. Se espera una producción de 9 millones de toneladas este año.

En Uruguay se va delineando una siembra cercana a 1,2 millones de hectáreas, que generaría 2,5 millones de toneladas.

El Mercosur plantará 50 millones de hectáras, es decir tres veces la superficie completa de Uruguay y sacará una apreciable ventaja respecto a EEUU que cosechará 30 millones, tras enfardar unos cuantos miles de hectáreas del cultivo inutilizados por la sequía.

Si el fenómeno Niño permite buenos rendimientos, la producción mundial de soja dará un salto importante a pesar de la baja de la producción estadounidense. La producción mundial subirá en 30 millones de toneladas. Algo que puede estar explicando la gran diferencia que se ha mantenido entre los contratos de corto plazo en Chicago, que pasaron los US$ 600 y los de la próxima cosecha que casi no lograron cruzar los US$ 500. Pero los precios seguramente seguirán muy volátiles, con subidas y bajadas fuertes. El mercado va observando de reojo la posibilidad de una gran cosecha de soja latinoamericana que alivie a un mercado que está operando con niveles muy bajos de reservas. Pero el bajo nivel de stock seguirá así, por lo menos hasta el próximo otoño. Las reservas de EEUU quedarán muy cerca de tres millones de toneladas, el nivel más bajo de los últimos 10 años. Y esto puede bajar más, según como vengan las lluvias en las próximas dos semanas cuando el llenado de grano terminará de definir el rendimiento.

Los niveles de stock en el Mercosur actualmente son también muy bajos. Oil World estima que al 1º de agosto los stocks de Brasil son 20,8 millones de toneladas, frente a 33 millones del año pasado, Argentina tiene un nivel similar de reservas y también superaba los 30 millones de toneladas el año pasado. Las reservas de Paraguay y Uruguay ya son muy bajas. De hecho, según esta publicación alemana Brasil está importando soja de Paraguay y Brasil para hacer frente a la demanda. Además entiende que las exportaciones de Brasil y Argentina han estado por encima de lo esperado en junio y julio y que eso obligará a racionar la demanda antes de que entre la próxima cosecha. “Nuestra previsión es de un gran freno en las exportaciones de América del Sur que elevará la demanda por los granos de EEUU a un nivel que no podrán atender dado el reciente deterioro de los cultivos”, opinó la publicación en un reporte citado por Reuters.

En las antípodas, los asiáticos siguen comprando a gran ritmo. La misma publicación estimó que entre abril y fines de junio China, Japón, Corea del Sur y Tailandia importaron 17,4 millones de toneladas, 21% más que en el mismo período del año pasado. Las importaciones de harina de soja, componente clave de las raciones también subieron 7,7% en el período. El colapso del maíz asegura demanda fuerte por componentes alternativos para raciones y por lo tanto es difícil que la demanda baje. “La tendencia no puede mantenerse, por la falta de soja en América del Sur” opina el reporte.

La soja ha tenido dos semanas de corrección a la baja. Que se sostenga o no ese afloje tras los récords de precios de fines de julio depende de varios factores. El clima en EEUU será un factor determinante en el corto plazo. Al respecto, el Departamento de Agricultura de EEUU divulga este viernes su estimación actual de producción. Se sabe que corregirá a la baja el rendimiento y que también bajará el área a ser cosechada. Muchos productores estadounidenses están enfardando la soja. La sequía no solo reduce el rendimiento. También ha disparado los costos del forraje para alimentar al ganado vacuno y lechero que se ha quedado sin pasturas. Es un hecho que bajará el área cosechada.

En el mediano plazo, los agricultores sudamericanos deben decidir entre soja y maíz. Los agrónomos no dejan de recomendar diversificar rotaciones, incluir cereales e incluso pasturas. Fue visible en la jornada de Barraca Erro. El énfasis en preservar el recurso, pero el interés masivo por sembrar el cultivo. Con historias de chacras que ya suman varios años de soja, la compatibilidad entre rentabilidad y sustentabilidad es dudosa. Y en el corto plazo, mientras no se instala la regulación en el uso y manejo de suelos, la rentabilidad manda.

En la bolsa.

Mientras una nueva generación de transgénicos viene en camino y estará disponible para los brasileños en esta primavera y para los uruguayos en la de 2013, las empresas semilleristas locales aceleran sus apuestas. Don Mario, que presentó en Uruguay sus productos esta semana, en la jornada de Barraca Erro, captó US$ 20 millones en su primera salida a Bolsa. Emitió el 26 de julio la primera serie de Obligaciones Negociables con las que captará finalmente US$ 60 millones. “Se trata de la primera estructuración financiera que sale al mercado de capitales y consideramos que fue un éxito”, expresó Carlos Ferraro, gerente de SGR de la empresa al diario El Cronista. Uno de los destinos principales de los fondos es acelerar la expansión de la empresa en el norte de Brasil.